Σε μια ιδιαίτερα επώδυνη συμφωνία κατέληξαν Eurogroup και κυβέρνηση Κύπρου μετά από πολύωρες διαβουλεύσεις στις Βρυξέλλες. Σύμφωνα με αυτήν το κούρεμα των καταθεσεων άνω των 100.000 ευρώ στην Τράπεζα Κύπρου θα φθάσει στο 30%. Η Λαϊκή Τράπεζα χωρίζεται σε «καλή» και «κακή».
Διασφαλίζονται οι καταθέσεις στη Λαϊκή έως 100.000 ευρώ και οι πάνω από αυτές θα πάρουν ότι θα απομείνει ύστερα από την εκκαθάριση. Η χρηματοδότηση από τον ΕΛΑ στη Λαϊκή θα γίνει υποχρέωση της Κύπρου. Ακολουθεί το κείμενο της συμφωνίας στα ελληνικά όσο και το πρωτότυπό του στα αγγλικά,
Δήλωση της Ευρωομάδας για Κύπρος
25/03/2013 - Δήλωση
Η Ευρωομάδα έχει καταλήξει σε συμφωνία με τις κυπριακές αρχές σχετικά με τα βασικά στοιχεία που είναι απαραίτητα για ένα μελλοντικό πρόγραμμα μακροοικονομικής προσαρμογής.
Η συμφωνία αυτή υποστηρίζεται από όλα τα κράτη μέλη της ευρωζώνης, καθώς και των τριών θεσμικών οργάνων. Η Ευρωομάδα υποστηρίζει πλήρως τις κυπριακό λαό σε αυτές τις δύσκολες συνθήκες.
Το πρόγραμμα θα ασχοληθεί με τις εξαιρετικές προκλήσεις που αντιμετωπίζει η Κύπρος και να αποκατασταθεί η βιωσιμότητα του χρηματοπιστωτικού τομέα, με στόχο την αποκατάσταση της βιώσιμης ανάπτυξης και την εξυγίανση των δημόσιων οικονομικών κατά τα επόμενα χρόνια.
Το Eurogroup χαιρετίζει τα σχέδια για την αναδιάρθρωση του χρηματοπιστωτικού τομέα, όπως ορίζεται στο παράρτημα. Τα μέτρα αυτά θα αποτελέσουν τη βάση για την αποκατάσταση της βιωσιμότητας του χρηματοπιστωτικού τομέα. Ειδικότερα, διασφάλιση όλες τις καταθέσεις κάτω από 100.000 ευρώ, σύμφωνα με τις αρχές της ΕΕ.
Το πρόγραμμα θα περιλαμβάνει μια αποφασιστική προσέγγιση για την αντιμετώπιση των οικονομικών ανισορροπιών τομέα. Θα υπάρξει κατάλληλη συρρίκνωση του χρηματοπιστωτικού τομέα, με το εγχώριο τραπεζικό τομέα φθάνει το μέσο όρο της ΕΕ μέχρι το 2018. Επιπλέον, οι κυπριακές αρχές επιβεβαίωσαν τη δέσμευσή τους να εντείνουν τις προσπάθειές τους στους τομείς της δημοσιονομικής εξυγίανσης, των διαρθρωτικών μεταρρυθμίσεων και των ιδιωτικοποιήσεων.
Το Eurogroup χαιρετίζει τους Όρους Αναφοράς για μια ανεξάρτητη αξιολόγηση της εφαρμογής της καταπολέμησης της νομιμοποίησης εσόδων από παράνομες δραστηριότητες στο πλαίσιο κυπριακά χρηματοπιστωτικά ιδρύματα, με τη συμμετοχή Moneyval παράλληλα με μια ιδιωτική ελεγκτική εταιρεία διεθνούς, και διαβεβαίωσε ότι η έναρξη του ελέγχου είναι προ των πυλών. Σε περίπτωση προβλημάτων κατά την εφαρμογή του πλαισίου, τα προβλήματα θα διορθωθούν ως μέρος των όρων του προγράμματος.
Το Eurogroup χαιρετίζει περαιτέρω τη δέσμευση των κυπριακών αρχών να λάβουν περαιτέρω μέτρα. Τα μέτρα αυτά περιλαμβάνουν την αύξηση της παρακράτησης φόρου επί των εισοδημάτων του κεφαλαίου και του συντελεστή φορολογίας εισοδήματος. Η Ευρωομάδα προσβλέπει στην επίτευξη συμφωνίας μεταξύ Κύπρος και της Ρωσικής Ομοσπονδίας σχετικά με τη χρηματοδοτική συμμετοχή.
Η Ευρωομάδα υποστηρίζει την άμεση εφαρμογή της συμφωνίας μεταξύ Κύπρος και Ελλάδα για τα ελληνικά υποκαταστήματα των κυπριακών τραπεζών, η οποία προστατεύει τη σταθερότητα του τόσο στην ελληνική και κυπριακή τραπεζικά συστήματα.
Τα αιτήματα Eurogroup οι κυπριακές αρχές και η Επιτροπή, σε συνεργασία με την ΕΚΤ και το ΔΝΤ να ολοκληρώσει το μνημόνιο σε επίπεδο προσωπικού στις αρχές Απριλίου.
Το Eurogroup σημειώνει την πρόθεση των κυπριακών αρχών για να αντισταθμίσει πιθανές μεμονωμένες θύματα των δόλιων πρακτικών, σύμφωνα με τις καθιερωμένες νομικές και δικαστικές διαδικασίες, εκτός του προγράμματος.
Το Eurogroup σημειώνει «απόφαση για την καθιέρωση διοικητικών μέτρων, κατάλληλα ενόψει της παρούσας μοναδική και εξαιρετική κατάσταση Κύπρος» των αρχών χρηματοπιστωτικού τομέα και να καταστεί δυνατή η ταχεία επαναλειτουργία των τραπεζών. Το Eurogroup υπογραμμίζει ότι αυτά τα διοικητικά μέτρα θα είναι προσωρινά, αναλογικά και χωρίς διακρίσεις, και υπόκεινται σε αυστηρό έλεγχο όσον αφορά την έκταση και τη διάρκεια, σύμφωνα με τη συνθήκη.
Στο πλαίσιο αυτό, οι Eurogroup επιβεβαιώνει εκ νέου, όπως αναφέρεται ήδη στις 16 Μαρτίου, που - κατ 'αρχήν - οικονομική βοήθεια προς Κύπρος είναι δικαιολογημένη για τη διασφάλιση της χρηματοπιστωτικής σταθερότητας στην Κύπρος και η ζώνη του ευρώ στο σύνολό της με την παροχή οικονομικής βοήθειας για ποσό ύψους έως 10 δισ.. Η Ευρωομάδα θα επικροτούσε μια συμβολή από το ΔΝΤ για τη χρηματοδότηση του προγράμματος. Μαζί με τις αποφάσεις που έλαβε η Κύπρος, αυτό οδηγεί σε ένα πλήρως χρηματοδοτούμενο πρόγραμμα που θα επιτρέπει το δημόσιο χρέος Κύπρος να παραμείνει σε μια βιώσιμη πορεία.
Το Eurogroup αναμένει ότι το Διοικητικό Συμβούλιο των Διοικητών ESM θα είναι σε θέση να εγκρίνει επισήμως την πρόταση για μια οικονομική συμφωνία στήριξης από την τρίτη εβδομάδα του Απρίλη του 2013 υπόκειται στην ολοκλήρωση των εθνικών διαδικασιών.
Παράρτημα
Μετά την παρουσίαση από τις αρχές της Κύπρος σχέδια των πολιτικών τους, τα οποία επικροτήθηκε θερμά από το Eurogroup, συμφωνήθηκαν τα ακόλουθα:
1. Laiki θα πρέπει να επιλυθούν άμεσα - με την πλήρη συμμετοχή των ιδίων κεφαλαίων, οι κάτοχοι ομολόγων και οι ανασφάλιστοι καταθέτες - με βάση την απόφαση της Κεντρικής Τράπεζας της Κύπρος, με την προσφάτως εγκριθείσα πλαισίου εξυγίανσης των τραπεζών.
2. Laiki θα χωριστεί σε μια καλή τράπεζα και μια κακή τράπεζα. Η κακή τράπεζα θα τρέξει την πάροδο του χρόνου.
4. Το Διοικητικό Συμβούλιο της ΕΚΤ θα παρέχει ρευστότητα στην Τράπεζα Κύπρου, σύμφωνα με τους ισχύοντες κανόνες.
5. Τράπεζα Κύπρου θα γίνει η ανακεφαλαιοποίηση μέσω μετατροπής των καταθέσεων / ίδια κεφάλαια των ανασφάλιστων καταθέσεις με την πλήρη συμμετοχή των ιδίων κεφαλαίων και των κατόχων ομολόγων.
6. Η μετατροπή θα είναι τέτοια ώστε ένας λόγος κεφαλαίου 9% ασφαλίζεται από το τέλος του προγράμματος.
7. Όλα τα ασφαλισμένους καταθέτες σε όλες τις τράπεζες θα πρέπει να προστατεύονται πλήρως, σύμφωνα με τη σχετική νομοθεσία της Ευρωπαϊκής Ένωσης.
8. Τα χρήματα του προγράμματος (έως 10 δισ. ευρώ) δεν θα χρησιμοποιηθούν για την ανακεφαλαιοποίηση και την Λαϊκή Τράπεζα της Κύπρος.
Η Ευρωομάδα είναι πεπεισμένη ότι αυτή η λύση είναι ο καλύτερος τρόπος προς τα εμπρός για τη διασφάλιση της βιωσιμότητας και συνολική σταθερότητα του συστήματος Κύπρος οικονομική και την ικανότητά της να χρηματοδοτήσει την οικονομία Κύπρος.
Eurogroup Statement on Cyprus
25/03/2013 - Statement
The Eurogroup has reached an agreement with the Cypriot authorities on the key elements necessary for a future macroeconomic adjustment programme.
This agreement is supported by all euro area Member States as well as the three institutions. The Eurogroup fully supports the Cypriot people in these difficult circumstances.
The programme will address the exceptional challenges that Cyprus is facing and restore the viability of the financial sector, with the view of restoring sustainable growth and sound public finances over the coming years.
The Eurogroup welcomes the plans for restructuring the financial sector as specified in the annex. These measures will form the basis for restoring the viability of the financial sector. In particular, they safeguard all deposits below EUR 100.000 in accordance with EU principles.
The programme will contain a decisive approach to addressing financial sector imbalances. There will be an appropriate downsizing of the financial sector, with the domestic banking sector reaching the EU average by 2018. In addition, the Cypriot authorities have reaffirmed their commitment to step up efforts in the areas of fiscal consolidation, structural reforms and privatisation.
The Eurogroup welcomes the Terms of Reference for an independent evaluation of the implementation of the anti-money laundering framework in Cypriot financial institutions, involving Moneyval alongside a private international audit firm, and is reassured that the launch of the audit is imminent. In the event of problems in the implementation of the framework, problems will be corrected as part of the programme conditionality.
The Eurogroup further welcomes the Cypriot authorities' commitment to take further measures. These measures include the increase of the withholding tax on capital income and of the statutory corporate income tax rate. The Eurogroup looks forward to an agreement between Cyprus and the Russian Federation on a financial contribution.
The Eurogroup urges the immediate implementation of the agreement between Cyprus and Greece on the Greek branches of the Cypriot banks, which protects the stability of both the Greek and Cypriot banking systems.
The Eurogroup requests the Cypriot authorities and the Commission, in liaison with the ECB, and the IMF to finalise the MoU at staff level in early April.
The Eurogroup notes the intention of the Cypriot authorities to compensate potential individual victims of fraudulent practices, in line with established legal and judicial procedures, outside the programme.
The Eurogroup takes note of the authorities' decision to introduce administrative measures, appropriate in view of the present unique and exceptional situation of Cyprus' financial sector and to allow for a swift reopening of the banks. The Eurogroup stresses that these administrative measures will be temporary, proportionate and non-discriminatory, and subject to strict monitoring in terms of scope and duration in line with the Treaty.
Against this background, the Eurogroup reconfirms, as stated already on 16 March, that – in principle - financial assistance to Cyprus is warranted to safeguard financial stability in Cyprus and the euro area as a whole by providing financial assistance for an amount of up to EUR 10bn. The Eurogroup would welcome a contribution by the IMF to the financing of the programme. Together with the decisions taken by Cyprus, this results in a fully financed programme which will allow Cyprus’ public debt to remain on a sustainable path.
The Eurogroup expects that the ESM Board of Governors will be in a position to formally approve the proposal for a financial assistance facility agreement by the third week of April 2013 subject to the completion of national procedures.
Annex
Following the presentation by the Cyprus authorities of their policy plans, which were broadly welcomed by the Eurogroup, the following was agreed:
1. Laiki will be resolved immediately - with full contribution of equity shareholders, bond holders and uninsured depositors - based on a decision by the Central Bank of Cyprus, using the newly adopted Bank Resolution Framework.
2. Laiki will be split into a good bank and a bad bank. The bad bank will be run down over time.
3. The good bank will be folded into Bank of Cyprus (BoC), using the Bank Resolution Framework, after having heard the Boards of Directors of BoC and Laiki. It will take 9 bn Euros of ELA with it. Only uninsured deposits in BoC will remain frozen until recapitalisation has been effected, and may subsequently be subject to appropriate conditions.
4. The Governing Council of the ECB will provide liquidity to the BoC in line with applicable rules.
5. BoC will be recapitalised through a deposit/equity conversion of uninsured deposits with full contribution of equity shareholders and bond holders.
6. The conversion will be such that a capital ratio of 9 % is secured by the end of the programme.
7. All insured depositors in all banks will be fully protected in accordance with the relevant EU legislation.
8. The programme money (up to 10bn Euros) will not be used to recapitalise Laiki and Bank of Cyprus.
The Eurogroup is convinced that this solution is the best way forward for ensuring the overall viability and stability of the Cyprus financial system and its capability to finance the Cyprus economy.
